söndag 18 oktober 2026
Dagens namn: Lukas
Valet mellan depåkonto och ISK påverkar framför allt hur skatten räknas och hur investeringarna deklareras. Ett depåkonto, även kallat aktie- och fondkonto, beskattas enligt vanliga regler för kapital. Ett ISK beskattas i stället årligen utifrån ett kapitalunderlag, oavsett om innehaven har stigit eller sjunkit i värde.
För den som sparar i aktier är huvudfrågan om det passar bäst att beskattas när vinster realiseras eller att betala en årlig schablonskatt på kontots underlag. Strategi, risknivå, behov av förlustkvittning och vilka värdepapper som ska ägas spelar också in.
| Fråga | Depåkonto | ISK |
|---|---|---|
| Hur beskattas kontot? | Kapitalvinster och utdelningar tas normalt upp som kapitalinkomster och beskattas med 30 procent. | Årlig schablonintäkt beräknas utifrån kapitalunderlaget. |
| När beskattas värdeförändringen? | Realiserade vinster beskattas vid försäljning eller annan avyttring. Orealiserade vinster deklareras inte före avyttring. | Skatt tas ut även under år då innehaven har minskat i värde. |
| Förlustkvittning | Vinster och förluster kan i vissa fall kvittas eller kvoteras. | Kontot beskattas genom schablon även när innehav gått ned. |
| Deklaration | Försäljningar och andra kapitalhändelser behöver hanteras i deklarationen. | Försäljningar och omplaceringar redovisas normalt inte transaktion för transaktion. |
På ett vanligt depåkonto beskattas realiserade kapitalvinster och utdelningar normalt med 30 procent. En värdeökning som bara finns på papperet beskattas däremot inte förrän aktierna eller fondandelarna säljs eller avyttras på annat sätt. Det gör att spararen kan skjuta upp beskattningen genom att behålla innehaven.
Depåns skatteregler kan vara värdefulla när portföljen innehåller både vinster och förluster. För marknadsnoterade aktier och aktiefonder kan vinster kvittas mot förluster. Den del av en förlust som inte kan kvittas får normalt dras av till 70 procent. Skatteverkets regler om kvittning och kvotering innebär att beräkningen görs automatiskt i deklarationen.
En depå passar därför särskilt att överväga när förlustkvittning är viktig eller när investeraren vill kunna behålla orealiserade vinster utan att de beskattas direkt. Skatten uppstår först när en beskattningsbar kapitalhändelse inträffar.
För inkomståret 2026 är ISK:s schablonintäkt 3,55 procent av kapitalunderlaget. Den bygger på statslåneräntan den 30 november 2025 på 2,55 procent plus en procentenhet. Schablonintäkten beskattas med 30 procent, vilket motsvarar en effektiv skatt på 1,065 procent av kapitalunderlaget före hänsyn till den skattefria grundnivån.
Kapitalunderlaget är inte bara saldot på årets sista dag. Det beräknas som en fjärdedel av summan av kontots värde vid ingången av varje kvartal samt årets insättningar och vissa överföringar av finansiella instrument. Därför påverkas ISK-skatten både av kontots värde under året och av insättningar.
Från och med 1 januari 2026 är den skattefria grundnivån 300 000 kronor för det sammanlagda sparandet i ISK, kapitalförsäkring och PEPP-produkt. Beloppet gäller alltså tillsammans för dessa sparformer, inte separat för varje konto. Den skattefria delen hanteras automatiskt som ett avdrag i inkomstslaget kapital, så spararen behöver normalt inte själv begära avdraget. Se Skatteverkets information om ISK för aktuella regler.
ISK-skatten tas ut även om portföljen har minskat i värde. Schablonintäkten kan däremot kvittas mot avdragsgilla ränteutgifter och, om sådana saknas, mot 70 procent av vissa kapitalförluster i inkomstslaget kapital. Detta följer av Skatteverkets beskrivning av ISK-beskattningen.
För aktier i ISK blir köp, försäljningar och omplaceringar normalt enklare i deklarationen eftersom de inte redovisas en och en. Utdelningar och realiserade vinster hanteras inom kontots schablonbeskattning, medan skatten på ISK beräknas utifrån kapitalunderlaget.
På en depå deklareras beskattningsbara försäljningar enligt de konventionella reglerna. Där kan anskaffningsvärden, vinster och förluster få betydelse. Det kan vara en fördel för den som vill använda förluster för kvittning, men innebär mer att hålla reda på jämfört med ett ISK.
En enkel tumregel är att väga följande mot varandra:
Att flytta värdepapper från en vanlig depå till ett ISK räknas som en avyttring. Flytten kan därför utlösa en kapitalvinst eller kapitalförlust som ska deklareras. En överföring är alltså inte skattemässigt neutral bara för att aktierna ligger kvar hos samma ägare.
Flytt av aktier eller andra investeringstillgångar mellan två egna ISK medför däremot inte att kapitalvinst eller kapitalförlust ska redovisas. Skillnaden är viktig för den som redan har ett ISK och vill samla sparandet på ett annat sådant konto.
Benämningar som ISK Bas, ISK med depå, ISK-depålikvidkonto och ISK Classic är produktnamn som kan ha olika innebörd hos olika banker och nätmäklare. Namnet ensamt avgör därför inte vilka värdepapper som får handlas, hur kontot är kopplat till ett likvidkonto, hur bolagshändelser hanteras eller vilka avgifter och funktioner som gäller. Skillnaden mellan ISK Bas och ISK med depå, liksom vad ett ISK-depålikvidkonto innebär, måste därför bedömas utifrån den aktuella aktörens villkor. Samma grundläggande skatteregler för ISK gäller oavsett produktnamn.
Ett ISK är inte en försäkring; värdepappren ägs direkt av kontoinnehavaren. Ett ISK kan tillhandahållas av kreditinstitut och värdepappersbolag, men inte av försäkringsbolag, enligt Skatteverkets information om investeringssparkonto.
Följ instruktionerna från banken eller nätmäklaren för den aktuella bolagshändelsen. Deltagandet kan bero på både kontots konstruktion och om händelsen är en emission, ett uppköp eller en split. Produktnamnet i sig beskriver inte proceduren.
Flytten räknas som en avyttring och kan utlösa en kapitalvinst eller kapitalförlust som ska deklareras. Flytt mellan två egna ISK medför däremot inte att kapitalvinst eller kapitalförlust ska redovisas. Se avsnittet Flytta aktier mellan depå och ISK ovan.
